Treasury of a Commercial Bank: Mål og struktur

Efter at have læst denne artikel lærer du om mål og struktur for en handelsbanks treasury.

Statens formål:

Treasury i en kommerciel bank forpligter sig til forskellige operationer med henblik på opfyldelse af følgende mål:

en. At drage fordel af de attraktive handels- og arbitrage muligheder i obligations- og forexmarkederne.

b. At deployere og investere indlånsforpligtelser, interne generationer og pengestrømme fra modneffektive aktiver for maksimal afkast på nuværende og fremadgående basis i overensstemmelse med bankens risikopolitikker / appetit.

c. At finansiere balancen på nuværende og fremtidige basis så billigt som muligt under hensyntagen til de marginale virkninger af disse aktioner.

d. At effektivt forvalte forexaktiverne og passiverne i banken.

e. At administrere og indeholde bankens egne risici i henhold til bankens og tilsynsmyndighedernes godkendte og forsigtige normer.

f. At vurdere, rådgive og styre de finansielle risici forbundet med bankens ikke-egne aktiver og passiver.

g. At vedtage de bedste metoder i forbindelse med handel, clearing, afvikling og risikostyring i treasury-operationer.

h. At opretholde lovbestemte reserver - CRR og SLR - som mandat af RBI på nuværende og fremtidige planlægningsbasis.

jeg. At udnytte rentabelt og uden at gå på kompromis med likviditeten bankens clearingsoverskud.

j. At identificere og låne på de bedste vilkår fra markedet for at imødekomme bankens clearingunderskud.

k. At tilbyde omfattende værditilvækstskat og relaterede tjenester til bankens kunder.

l. At fungere som et overskudscenter for banken.

Organisationskonstruktion af statskassen:

Organisationskonstruktionen af ​​en handelsbanksskatkammer bør lette håndteringen af ​​alle markedsoperationer, fra handler til afvikling, forvaring og regnskabsføring på både indenlandske og udenlandske valutamarkeder.

I betragtning af den omfangsrige og komplekse karakter af transaktioner, der håndteres af en statskasse, adskilles forskellige funktioner som under:

1. Front Office:

Håndtering - Risikooptagelse.

2. Mid-Office:

Risikostyring og ledelsesinformation.

3. Back-office:

Bekræftelser, Afregninger, Regnskab og Afstemning.

Organiseringen af ​​en statskasse afhænger af omfanget af handlede aktiviteter. Det er vigtigt, at ovenstående tre funktioner er forskellige og arbejder i vandtætte rum. Forhandlerne skal ikke håndtere afregning eller konti. Back-Office bør ikke udføre handel, men kan udføre regnskabsfunktion, og regnskabsafsnittet bør ikke udføre handel, men kan udføre Back Office-funktion.

Virksomhedsskatten ledes af en passende ledende medarbejder, som leder, kontrollerer og koordinerer statskassens aktiviteter. Han / hun koordinerer også arbejdet mellem chefsforhandleren, chefen for back office, forskningschef og er helt ansvarlig for forvaltningen af ​​midler, investeringer og forex aktiviteter.

Han / hun vil også være medlem af Asset Liability Management Committee (ALCO) og hjælpe udvalget med at træffe beslutning om forskellige politikker for treasury management. Banker, der har separate forexoperationer, vil have forhandlere til forex-operationer.

Treasury vil have en separat forskningsafdeling. Forskningschef bistås af officerer til at udføre forskningsaktiviteter / analyser i forskellige typer værdipapirer. Forskningsafdelingen kan være fælles for pengemarked, gæld, aktier og forex. Markedsanalysen vil også blive leveret af forskningsafdelingen.

Passende informationsteknologi (proces, pakke og infrastruktur) er nødvendig for treasury management, da transaktionerne er forskellige fra branchebanker og er også meget kritiske. Da softwarepakker, der er tilgængelige på markedet, muligvis ikke er tilstrækkelige, må bankerne muligvis ændre softwaren, så de passer til behovene, de ændrede omstændigheder og volatiliteten.

Fondforvalteren ser på likviditetspositionen, fondsstrømmene og opretholdelse af reservekrav / s. Risikobestyrere bør bogføres i statskassen for at lette evalueringen af ​​scenarier, uafhængig gennemgang af overskridelse af overskridelse / grænse, vurderinger af transaktioner for at sikre overholdelse af regler, overvågning af risikofaktorer - kreditrisiko, likviditetsrisiko, renterisiko, operationel risiko - i transaktioner og vejledning til frontlinjen, dvs. forhandlere holde kontakten med produkt- og markedsudviklingen.

Corporate / Apex Treasury Organisation Struktur:

1. Front - Office:

Kontorets hovedkontor har ansvar for at styre investerings- og markedsrisici i overensstemmelse med instruktioner fra bankens ALCO. Dette gennemføres gennem Dealing Room, som fungerer som bankens grænseflade til internationale og indenlandske finansielle markeder. Forhandlingslokalet er center for markeds- og risikostyringsaktiviteter i banken.

Det er clearinghuset for risiko og har ansvaret for at styre de treasury risici taget på alle områder af banken på vegne af kunder og på vegne af banken inden for de politikker og grænser, der er fastsat af bestyrelsen og risikostyringskomiteen.

Af denne grund gives der betydelige myndighe- der til 'kasserer- og dealinglokalerne' til at forpligte banken til at markedsføre. Treasury fungerer også som et overskudscenter for banken. Det er derfor vigtigt, at statskassen forvaltes effektivt. I lyset af dette er kontrollen med statens og dens personale kritiske for at sikre, at banken er beskyttet mod urimelig markedsrisiko.

2. Mid Office:

Mid-office er ansvarlig for onsite risikomåling, overvågning og ledelsesrapportering.

Mid Office's øvrige funktioner er:

(a) Grænseværdier og overvågningseksponeringer i forhold til grænser

b) Vurdering af sandsynlige markedsbevægelser baseret på interne vurderinger og ekstern / intern forskning

(c) Udviklende sikringsstrategier for aktiver og passiver

d) Interagere med bankens risikostyringsafdeling om likviditet og markedsrisiko

e) overvågning af åbne valutapositioner

(f) Beregning og rapportering VAR;

g) Stresstest og tilbageprøvning af investerings- og handelsporteføljer

h) Risikoafkastanalyse og

(i) Markering af åbne positioner på markedet for at vurdere urealiseret gevinst og tab.

3. Back Office funktioner:

Nøglefunktionerne i back-office er:

(a) Overgangskontrol

(b) Generering og afsendelse af interbank bekræftelser

c) Overvågning af modtagelsen af ​​bekræftelser fra modpartsbanker

d) Overvågning af modtagelse af bekræftelser af terminskontrakter

e) Effekt / modtagelse af betalinger

(f) Afregning gennem CCIL eller direkte gennem nostro som relevant

g) Overvågning af kvittering for forex midler i interbankkontrakter

h) Lovpligtige rapporter til RBI

(i) Forvaltning af nostrofonde - at rådgive de seneste fondepositioner for at sætte F / O i stand til at træffe beslutning om overskud / kort fald i midlerne

j) Afstemning af nostro / andre konti

k) Overvågning af godkendte eksponerings- og positionsgrænser og

(t) Regnskab.