Usikkerhed, risiko og sandsynlighed analyse i økonomisk aktivitet
Usikkerhed, risiko og sandsynlighed analyse i økonomisk aktivitet!
Indhold:
1. Usikkerhed
2. Risiko
3. Ikke-forsikringsmæssig risiko
4. Sandsynlighedsanalyse
5. Grundlæggende begreber
1. Usikkerhed
Usikkerhed er en situation med hensyn til en variabel, hvor hverken sandsynlighedsfordeling eller forekomststilsted er kendt. For eksempel kan en oligopolist være usikker i forhold til sine konkurrents markedsføringsstrategier. Usikkerhed som defineret på denne måde er ekstremt almindelig i økonomisk aktivitet.
Virksomhedens funktion er at imødegå de risici, der ikke er forsikringsmæssige, og som kaldes usikkerheder. Usikkerhed opstår, når de faktiske forhold afviger fra forventede forhold.
Bortset fra vores indsats vil der altid være usikkerhed. Følgende årsager er vigtige:
(i) Den første handler om naturlige love, hvorefter solen stiger, tidevandet kommer og årstiderne ændres.
(ii) Den anden handler om kræfter, der arbejder omkring os.
Usikkerhedskilder:
Der er et par kilder til usikkerhed:
(1) Usikkert mønster:
Vi er konkrete om visse begivenheder, men usikre på deres mønster, for eksempel er der tilstrækkeligt kvantum af nedbør i et bestemt år, men fordelingen over forskellige måneder eller dage er usikker. Så der er chancen for afgrødefejl ved ændring i mønster af fordeling af regner.
(2) Eksisterende fakta og fremtidige planer:
Vores tro på sikkerhed og usikkerhed om begivenheder påvirkes af fakta, der allerede er tilgængelige og fremtidige planer.
For eksempel ved konstruktion af en dæmning står vi i usikkerhed om indgående vand. Men vi kan planlægge vores nuværende behov med bestemmelse om fremtidig stigning. Fakta om tidligere flow i volumen og størrelse reducerer usikkerheden i stor udstrækning.
(3) Bias af egeninteresse:
Vores erfaringer fra tidligere begivenheder ændres af vores personlige følelse og fordomme. Det er kendt som bias af selvinteresse.
(4) Tro på en begivenhed, enten hjælp eller skade:
1 Her er den maksimale følelse af usikkerhed, når vi tror på, at en begivenhed enten kan skade eller hjælpe os, dvs. at alle er lige så sandsynlige.
Faktorer Bestemmelse af usikkerhed:
Usikkerhedsbærende har været betragtet som en produktionsfaktor. Det har en forsyningspris afhængig af
(i) Entreprenørens karakter
(ii) På mængden af ressourcer, som han besidder, og
(iii) På andelen af disse ressourcer udsat for usikkerhed.
State Preference Theory:
En metode til at undersøge beslutningen, når der er usikkerhed i resultatet. Det bruges primært til at analysere beslutninger om valg af investeringer. Modellen forudsætter, at der er flere forskellige muligheder for den fremtidige økonomiske situation.
Særlige typer af investeringer vil give forskellige kendte afkast, da en af disse økonomiske stater resulterer. Det antages, at der findes en absolut bestemt form for investering, såsom at holde penge i banken til en fast rente.
Denne situation kan udtrækkes i en tostatss verden, hvorved det gengives i tilstand I på en akse og det, der er givet i stat II på den anden for en eventuel beslutning. Resultaterne af alle mulige investeringsformer kan derefter tegnes med penge repræsenteret ved et punkt på 45 ° linjen. Sammenføjning af alle disse punkter sammen repræsenterer det lukkede område alle de mulige resultater, der kan opnås med den passende diversificering af porteføljen.
Dernæst kan et sæt af ligegyldighedskurver tegnes på grafen, der repræsenterer de mulige afkast i tilstand I eller II, mellem hvilken personen er ligeglad. Kurver længere fra oprindelsen vil repræsentere et højere anvendelsesniveau, men kurvens form og faktisk eller uanset om de er konvekse vil afhænge af individets holdninger til risiko og hans vurdering af sandsynligheden for, at en eller en af staterne resulterer .
Middel Varians Analyse:
At træffe beslutninger, når der er usikkerhed i resultatet. Det bruges især til at undersøge, hvordan en investor vil organisere sin portefølje. I denne model antages det, at determinanterne for en persons valg er det forventede afkast og variabiliteten af afkastet.
Individets valg til, hvordan han vil arrangere sine investeringer, kan tegnes på en graf med det forventede afkast på den lodrette akse og variansen på vandret. Der er normalt engang et vist alternativ: for eksempel at holde penge til fast rente. Dette er repræsenteret ved et punkt på den lodrette akse, som er nul varians.
De øvrige investeringsmuligheder er også placeret på grafen. Hvis der kun er en anden mulighed, vil linjen mellem sikkerhedspunktet og investeringspunktet give de muligheder, som en person kan vælge ved at diversificere sin portefølje. Et sæt af ligegyldighedskurver kan tegnes på diagrammet, deres form afhængigt af individets holdning til risiko. For en normal risiko-omformer vil de være konvekse mod den nederste højre side af diagrammet.
2. Risiko
Konceptet 'risiko' er en situation, hvor sandsynlighedsfordelingen af en variabel er kendt, men dens faktiske værdi er ikke. Risiko er et aktuarmæssigt koncept. Risiko kan defineres som en usikkerhed om økonomisk tab ved forekomsten af en uheldig begivenhed.
En risiko er en usikkerhed om tab. Risiko er en objektiveret usikkerhed eller en målbar ulykke. Hver forretning indebærer en vis risiko, og de fleste mennesker kan ikke lide at være involveret i enhver risikabel virksomhed. Jo større risiko, jo højere skal være den forventede gevinst for at få dem til at starte virksomheden.
Typer af risiko :
Risiko kan være forbundet med enten personer eller ejendomme, og det kan klassificeres som følger:
1. Ren risiko eller statisk risiko:
Ren risiko hersker, hvor der er sandsynlighed for tab, men ingen chance for gevinst. Hvis firmaet f.eks. Udslettes med ild, opretholder ejeren økonomisk tab. Hvis der ikke er en sådan brandulykke, vinder ejeren heller ikke. Rene risici er forsikringspligtige.
2. Spekulativ risiko eller dynamisk risiko:
Der er en spekulativ risiko, hvor der er lige chance for både gevinst og tab. Denne type risiko skyldes udsving i priserne. Ejere af aktier og obligationer vil vinde, hvis prisen går op og taber prisen falder.
3. Forsigelige risici:
Overførbare risici er også kendt som forsikringsmæssige risici. Sådanne risici kan forudsiges, estimeres og måles i form af penge og er også forsikringspligtige.
3. Ikke-forsikringsmæssig risiko
De risici, der ikke kan beregnes og forsikres, hedder ikke-forsikringsmæssige risici. De ikke-forsikringsmæssige risici klassificeres yderligere i:
(a) Konkurrencefare:
De eksisterende firmaer kan blive udsat for nye konkurrencer fra de nyligt etablerede virksomheder. De nye virksomheder kan til enhver tid komme ind i branchen. Som følge af denne konkurrence vil resultatet af de eksisterende firmaer falde.
b) teknisk risiko:
Nye produktionsmetoder kan indføres. De eksisterende virksomheder må muligvis ikke følge disse nye teknikker. Som følge heraf kan de medføre tab.
c) risiko for statslig intervention
I landets større interesse kan regeringen nationalisere en række brancher. Virksomhederne i enhver branche kan blive påvirket. Regeringen kan kontrollere prisen på produkterne.
d) forretningscyklusrisiko:
Depression kan påvirke industrien som helhed. En depression i en branche kan også påvirke de øvrige industrier.
Måling af risiko:
Metoden til måling af en risiko er at indsamle et stort antal lignende tilfælde, der er udsat for risiko, og derefter dividere antallet af tid, hvor risikoen er sket ved antallet af sådanne tilfælde. For eksempel, hvis der er 100 kampenheder i et bestemt område, og 10 enheder er blevet slået i det pågældende år, så er risikoen på 10/100 eller 10 procent. En sådan måling kaldes matematisk værdi af risiko.
4. Sandsynlighedsanalyse
I almindeligt sprog betyder begrebet sandsynlighed chancen for at hændes eller ikke sker af en begivenhed. Brugen af ordet 'chance' i en hvilken som helst udtalelse angiver, at der er et element af usikkerhed. De fleste af de ledelsesmæssige beslutninger er beslutninger relateret til usikkerhed.
I morgen er det ikke veldefineret. Ledere skal lave nogle egnede antagelser for 'ville være i morgen' og basere deres beslutninger på sådanne antagelser. Begrebet usikkerhed eller chance er så almindeligt i alles liv, at det bliver svært at definere det.
Vi taler om, eller vi kan f.eks. Sige, at det kan regne i dag, eller det lokale hold vinder kampen eller gruppen kan gå godt i statistikpapir. I hver af disse udsagn er der så stor usikkerhed, da der er sikkerhed.
Så fra ovenstående følger det, at sandsynligheden er subjektiv og ændrer sig fra person til person. Vi har ikke tildelt nogen numerisk værdi til disse udsagn. Hvis vi kunne give nogle numeriske værdier, ville udsagnene blive mere præcise.
Sandsynlighedsorienteringen giver et numerisk mål for elementet af usikkerhed. Det gør det muligt for virksomhedsledere at træffe beslutninger under usikkerhedsbetingelser med en beregnet risiko.
Definition af sandsynlighed:
Sandsynligheden kan defineres som forholdet mellem den frekvens, hvormed en bestemt hændelse opstår for den samlede frekvens af en tilstrækkelig lang række observationer. Chrystal giver definitionen af sandsynlighed som følger: "Hvis der ved et meget stort antal N ud af en række tilfælde, hvor der er tale om en hændelse A, sker A ved pN-lejligheder, sættes sandsynligheden for hændelsen A til at være p . Laplace, den franske matematiker, har defineret det simpelthen som "Sandsynlighed er forholdet mellem antallet af gunstige sager til det samlede antal lige så sandsynlige tilfælde. Hvis sandsynligheden betegnes af P, så har vi ved denne definition:
P = Antal gunstige tilfælde / Samlet antal lige store sandsynlige tilfælde
Relevans af sandsynlighedsteori:
Sandsynlighedsanalyse bruges til at reducere usikkerhedsniveauet i beslutningsprocessen. Lad os diskutere nogle af de forretningssituationer, der er karakteriseret ved usikkerhed.
(i) Den Individuelle Investor:
En investor, der er involveret i køb og salg af aktier, forsøger at maksimere sin produktion optimalt. Jeg han pris adfærd af værdipapirer er underlagt usikkerhed. Usikkerheden i sikkerhedsprisen skyldes flere andre faktorer.
Under disse omstændigheder træffer ledelsen forretningsbeslutninger på baggrund af deres forventning om den sandsynlige fremtid. Evnen til at træffe bedre beslutninger behøver ikke være optimal. Det omtales undertiden som business acumen, dvs. skarphed og nøjagtighed af dommen.
(ii) Beholdningsproblem:
Opgørelsen er en komplet liste over lagrene af råmaterialer, komponenter, igangværende arbejder og færdigvarer, der afholdes af en virksomhed. Mængden af opgørelse afhænger af forskellige faktorer som efterspørgsel, ledetid, lageromkostninger, bestillingskostnader og mangelomkostninger og lignende. Nogle af disse faktorer er kendt med sikkerhed. Blandt andet varierer efterspørgslen og ledetiden og betragtes som usikre faktorer i lagerproblemer.
(iii) Investeringsproblemer:
Dette vedrører pengeudgifter til andre formål end forbrug for at tjene penge på det eller at realisere en gevinst på et senere tidspunkt. Store virksomheder anvender investeringsanalytikere med henblik på at forudsige det fremtidige overskud.
Denne prognose er relateret til selskabets nuværende aktiekurs og det resulterende forhold i forhold til samme forhold for andre virksomheder i sektoren og for markedet som helhed. Beslutningen skal træffes på grundlag af valg, hvis resultat afhænger af efterspørgslen.
(iv) Introduktion til en ny produkt:
Når et nyt produkt er udviklet af en virksomhed, er det umiddelbare problem at afgøre, om produktet skal introduceres ud over den eksisterende produktblanding eller ej. Beslutningsmanden kan ikke være sikker på, om produktet er acceptabelt. Indførelsen af det nye produkt er generelt færdiggjort på basis af testmarkedsføring. Hvis han får modstridende resultater, bør han tabe ideen om at introducere et nyt produkt er udelukkende baseret på usikkerhed.
(v) Strømpebeslutninger:
Disse refererer til akkumulering af strategiske råstoffer eller andre råvarer, der er væsentlige for at drive forretningen uden hindringer. Virksomheden står over for problemet med lagerpolitikker. I denne sammenhæng er der specielle forsikringspolicer, der dækker risikobestand, hvor der kan forekomme betydelige udsving i værdien af risikoen i hele politikperioden.
Derfor er forsikringspolicer uegnede. For at dække sådanne risici anvendes forskellige politikker. Her er forretningsmanden ikke sikker på efterspørgselsmønstret, men han skal i forvejen bestemme, hvor mange enheder der skal lagres.
5. Grundlæggende begreber
Følgende termer er vigtige for en korrekt forståelse af sandsynligheden.
1. En begivenhed:
Det siges at være et muligt resultat, når et forsøg udføres. For eksempel er hovedet en begivenhed, og halen er en anden begivenhed i kastning af en mønt.
2. Equi-sandsynlig hændelse:
Når to eller flere begivenheder er lige sandsynlige, dvs. når en begivenhed har så stor chance for at forekomme som den anden, er de lige sandsynlige begivenheder. De kan også kaldes som lige så sandsynlige begivenheder. For eksempel, når vi kaster en mønt, kan vi få enten hovedet eller halen. Begge begivenheder er lige så sandsynlige eller har 50 procent chance for hver.
3. Uafhængige begivenheder:
To begivenheder siges at være uafhængige, hvis forekomsten af en ikke er eller er påvirket af forekomsten af den anden. Når to mønter kastes, påvirker resultatet af det første kaste ikke eller påvirkes af det andet kaste. Sådanne begivenheder kaldes uafhængige begivenheder.
4. Afhængige begivenheder:
To hændelser A og  siges at være afhængige, hvis forekomsten af A påvirker eller påvirkes af forekomsten af den anden. For eksempel er der i en pakke hver 52 kort. Antag at et kort er trukket tilbage, sandsynligheden for at det er en konge er 4/52 eller 1/13. Antag at et kort ikke er udskiftet, sandsynligheden for en anden konge er 3/51 eller 1/17.
5. Gensidigt eksklusive arrangementer:
Ved gensidigt eksklusive arrangementer menes det, at en af dem foregår eller forhindrer den anden. Således, hvis vi kaster en terning og det viser 4, er begivenheden ved at få 4 udelukket i tilfælde af at kaste 1, 2, 3, 4, 5, 6. Derfor er begivenheden med at kaste 1, 2, 3, 4, 5, 6 på kaste en terning gensidigt udelukkende. Med andre ord er alle simple begivenheder gensidigt eksklusive.
6. kollektivt udtømmende begivenheder:
Begivenheder er også kollektivt udtømmende, da de sammen udgør sæt af mulige begivenheder (kaldet et prøverum). Således er et sæt begivenheder A 1, A 2 .......... A n gensidigt eksklusive A, n A 1 A 1 = (for enhver i 'J) og indsamle udtømmende E (hele sætet) = A 1 A 2, A 3 ...... .. A n .
7. Simple Event:
I tilfælde af simpel hændelse overvejer vi sandsynligheden for forekomst eller manglende forekomst af simpel hændelse. For eksempel ved at kaste en terning er chancen for at få 3 en simpel begivenhed.
8. Forbundet begivenhed:
Når to eller flere hændelser forekommer i forbindelse med hinanden, kaldes deres samtidige forekomst en sammensat begivenhed. På simpelt sprog er chancen for at få et ulige tal en sammensat begivenhed.
9. Tilfældig eksperiment:
Det er et eksperiment, som ved gentagne gange under homogene forhold ikke giver det samme resultat. Resultatet kan være et af de forskellige mulige resultater. Her er resultatet ikke unikt. Udførelsen af et tilfældigt eksperiment kaldes en prøve og et resultat af en begivenhed.
Permutationer og kombinationer:
Permutation og kombination er statistiske enheder, der anvendes til optælling af ting. Tælling bliver vanskeligere, hvis antallet af måder at arrangere et sæt af varer skal bestemmes på. Kort sagt henviser ordet permutation til arrangementer, og ordet kombination refererer til grupper. For eksempel kan en fabrikant, der har modtaget tre nye maskiner A, В og С, arrangere disse på 6 måder som følger:
ABC, ACB, ВАС, BCA, CAB, CBA.
Det kan bemærkes, at hvert arrangement er af tre elementer, og intet element vises to gange. Alle de tre elementer er skelnelige.
Kombination er et udvalg af objekter, der anses uden hensyntagen i deres arrangement. Antallet af kombinationer af objekter, der er forskellige, er helt forskellige fra antallet af deres permutationer. Således kaldes et valg uden hensyn til ordren kombinationen. Antallet af kombinationer af r objekter fra n objekter er betegnet af nCr og er givet af
nC r = n
Det kan observeres, at nC n = 1 og nC 0 = 1. Man bruger også symbolet (n / r) kombinationen af n elementer taget r ad gangen.
Typer af muligheder:
Der er to forskellige slags sandsynlighed. De er:
1. Aprion Sandsynlighed:
Vi kan overveje at smide en mønt. Det kan falde hovedet opad eller hale opad. Derfor er der kun 2 mulige måder (hoved eller hale), hvoraf en er sikker på at ske. Vi kan konkludere, at sandsynligheden for et hoved er 1/2, og at halen er også 1/2. Vi er nået frem til denne konklusion udelukkende ved begrundelse eller teoretisk overvejelse. Ræsonnementet her er rent deduktivt, og vi kalder sandsynligheden som 'aprion', hvilket betyder at det er fastslået, før begivenheden er indtruffet. Det er ellers kendt som matematisk sandsynlighed.
2. Aposterions sandsynlighed:
Under aposterions sandsynligheden bestemmes sandsynligheden, når resultatet af eksperimentet er kendt. For eksempel ud af 500 børn optaget med symptomer på viralfeber på et statssygehus, hvor mange overlever og hvor mange dør? Svaret på dette spørgsmål eller sandsynligheden for succes kan kun fastlægges efter behandling af de 500 tilfælde og estimering af forsøgets succes. Ræsonnementet, der anvendes her, er induktivt, og sandsynligheden er kendt som "aposterion", dvs. bestemmes først efter begivenheden er indtruffet eller efter udfaldet af forsøget er kendt.
