Skat kapitalisering: Nyttige noter om Skat kapitalisering - Forklaret!
Skat kapitalisering: Nyttige noter om Skat kapitalisering - Forklaret!
En særlig form for skatteregulering kaldes "skatkapitalisering". Skatteaktiveringen sker generelt på tidspunktet for salgsprocessen eller bytte eller overførsel af jord eller andre aktiver, som genererer en indtægtstrin og er genstand for en række successive årlige skatter under deres levetid. Netto flow af regelmæssig indkomst fra sådanne aktiver reduceres, når skatten pålægges dem.
Derfor reduceres salgsværdien af sådanne aktiver, når køberen forsøger at skifte (tilbage) belastningen af afgiften til sælgeren ved at tilbyde en lavere pris end dens markedsværdi og diskontere alle fremtidige skatter, han er forpligtet til at betale på det tidspunkt af køb. Køberen reducerer således aktivets værdi ved kapitalisering af skat for at undgå det.
En sådan reduktion i prisen på et aktiv som følge af diskontering af alle fremtidige skatter, der anslås hermed, kaldes "skatteaktiver". Generelt afskrives eller nedsættes afgiften gennem en afskrivning på et givet aktivs kapitalværdi med et beløb svarende til den kapitaliserede værdi af skatten. Den fremtidige skat aktiveres og fratrækkes i et fast beløb fra den tilbudte pris, da der ikke kan være nogen senere mulighed - ingen prisfordel - for at skifte byrden bagud, når aktivet er købt.
Under skatkapitalisering vil køberen af aktivet derfor betale afgiften til staten, såfremt køberen på købstidspunktet har overdraget hele skattebyrden ved at betale en lavere pris til skat af fremtidige skatter anslået. Skatteaktivering forårsager derfor ændring i prisen på aktiver.
Antag for eksempel et aktiv værdiansættes til Rs. 10.000, der giver en årlig indkomst af Rs. 500. Antag, at det er beskattet ved Rs. 100 per år eller med 1 procent ad valorem. Nettoresultatet reduceres således til Rs. 400 om året. Nu, hvis køberen er villig til at investere sine besparelser (ved køb af dette aktiv) med en årlig afkast på 5 procent, ville han være villig til at betale Rs. 8.000 for aktivet.
Da kapitalværdien af en "evig livrente" er:
Årlig nettoindkomst / Afkastkrav, dvs. 400 / 0.05 = 8.000
En hovedstad i Rs. 8.000 til 5 procent vil give en årlig indkomst på Rs. 400.
Skat kapitalisering sker på købstidspunktet for fast ejendom. Det kan også ske ved køb af mange holdbare forbrugsvarer. Det kan forekomme ved køb af investeringspapirer (som aktier i selskabsbeholdning) og varige kapitalgoder også.
Ifølge Seligman er skatkapitalisering kun mulig under visse betingelser, såsom:
(i) Skatten skal være eksklusiv eller ulige.
(ii) Aktivet skal have en kapitalværdi samt årlig indkomst, som for eksempel jord- eller langfristede værdipapirer.
(iii) Der skal være en udvekslingstransaktion af aktivet, da skattekapitalisering kun er mulig på købstidspunktet.
(iv) Der skal være alternative investeringsveje, hvor der ikke pålægges nogen afgift, således at køberen kan tvinge sælgeren til at sælge til en lavere pris, da hans efterspørgsel ville være elastisk på grund af tilgængeligheden af erstatninger. Det skal erindres, at skatkapitalisering indebærer tilbageskiftning af ikke blot løbende skatter, men også af forventede fremtidige skatter.
I Seligmans opfattelse er skattemæssig kapitalisering - processen med at undslippe fra beskatning gennem rabat på fremtidige skatter - fundamentalt forskellig fra tilbagevenden af skat.
Han observerede følgende sondringspunkter:
1. Kapitalisering henviser til processen, der gælder for en hel række af skatter. Skiftende betyder på den anden side en proces, der gælder for en enkelt skat eller en afgift hver gang den pålægges.
2. Når skatten skiftes tilbage, reducerer producenten salgsprisen hver gang med skatten. Ved kapitalisering af skat giver køberen en lavere pris til sælgeren og fratrækker i alt summen af alle forventede skatter. Således er der under skatkapitalisering genoptaget af en hel række af skatter på én gang.
Hvis en skat skiftes, kan den derfor ikke aktiveres, og hvis den er kapitaliseret, kan den ikke skiftes. For ved overførsel overfører ejeren eller producenten skatten til en anden og undgår således tabet. Selv om ejeren eller producenten ved kapitalisering selv påfører den kapitaliserede skat i den reducerede værdi af det aktiv, som han var den oprindelige ejer eller producent af.
Vi kan dog ikke helt enig med Seligman. Faktisk er skiftet impliceret i skattekapitalisering, da skatten (under kapitalisering) faktisk udbetales af en person (køber) til regeringen, men dens byrde (forekomst) falder hos en anden person (sælgeren). Det samme sker også i tilfælde af bagudskift. Men på grund af ovenstående forskelle (som Seligman påpegede) mellem skift og kapitalisering, kan vi betragte skattekapitalisering som en særlig form for tilbagevendende skift.
Skattekapitalisering har særlig økonomisk betydning i tilfælde af ejendomsskat, da det resulterer i at reducere værdien af ejendom, når køberne er i stand til at nedsætte beskatningsaktiverede værdier ved fastsættelse af aktivets pris.
Og når sådanne skatter fra ejendomme trækkes eller reduceres, er det indlysende, at der vil blive en forbedring af deres priser. En høj kapitalgevinstskat ved overdragelse af sådanne aktiver ville da være ønskeligt at indfange de affald, der skyldes fjernelse eller nedsættelse af ejendomsskatten.
